Dodaj do ulubionych

Talex- nowe spojrzenie

11.11.06, 18:55
Niestety nie mogłem poświęcić zbyt wiele czasu na spółkę która warta jest
głębokiej analizy. Ale nawet pobieżne badanie dostarcza sporą bazę do
podejmowania decyzji.
W materiałach i ostatnim raporcie jest garść informacji pozycjonujących
subiektywną wartość tej spółki wyżej niż by to wynikało z suchej analizy
kursu z ostatnich miesięcy i z odnoszenia się do bieżącego wyniku finansowego.
-----------------------------------------
. Jest jeden negatywny element: zarząd ma w DUPIE inwestorów (jak większość
spółek na naszym parkiecie) i nie ma ochoty na szeroka komunikację z
inwestorami ,na informowanie ich o planach czy osiągnięciach. . Tym bardziej
że raporty wymagają wyjaśnienia by nie dołować brzydkimi tytułami z pierwszej
strony (można przecież wyjaśnić dlaczego i że nie jest tak źle jak to wygląda
- tak dla laików). Uczta się od amerykańców. Z komunikatywności zarządu
wystawiam spółce 1jedynkę (czyli zaliczyli ale na minimum) - publikują tylko
to co wymaga prawo. Zero, nic, nada ponad to. Wywiadu w prasie, artykułu etc -
nic. CZY W POZNANIU NIE MA FIRM pUBLIC RELATIONS. Się musiałem namęczyć by coś
o was miłego do cholery napisać. No ale czego się nie robi dla Gorbiego -
przyślijcie mu podziękowania i dyplom.
_______________________________________
DO MERITUM.
Sytuacja techniczna wydaje się być obiecująca.
Spółka wyraźnie pokazała gdzie leży długoterminowe dno jej notowań i jest ono
około pięciokrotnie bardziej oddalone od poziomu swoich dotychczasowych
maksimów. Na dodatek krótkoterminowe wskaźniki wskazują dość zgodnie na
sygnały kupna bądź się do tych sygnałów zbliżają. Na przykład bieżąca cena
właśnie przebiła średnią ruchomą z dwudziestu sesji a macd przeciął punkt
sygnału kupna.
Prócz tego kurs położony jest w środku wahań wstęgi bollingera co daje jeszcze
pewien potencjał wzrostu przy bieżącym ruchu cenowym, bez wywoływanie euforii.
Formowana od czerwca linia trendu wzrostowego ma już trzy zaznaczone dołki
wsparcia a górne ograniczenie kanału rozchyla się i jest wyznaczone jedynie
przez dwa wierzchołki. Ułatwia to bardziej wybicie z kanału niz jeśli by było
odwrotnie. Korelacja do głównego wskaźnika branży nie jest zbyt ścisła co
wskazuje na zainteresowanie firmą nie tylko przez inwestorów kupujących na
ślepo informatykę.
Do poważnego oporu - wyznaczonego przez lukę bessy (wyznaczonej w maju06-
podczas Wielkiej Zwały Majowej) oraz wierzchołki z października brakuje
jeszcze około 20% ruchu bez poważniejszych oporów.
Od strony trochę bardziej fundamentalenej. TLX jest spółką regularnie
wypłacającą dywidendy. Jej cena/zysk wynosi ok 17(2005) a wskaźnik
cena/wartość księgowa około 1. Są to wskaźniki mieszczące sie w granicach
normy dla spółek z tej branży, które podlegają dużym wahaniom. Po wybudowaniu
centrum przetwarzania danych należy wziąć poprawkę, że wiele z pozostałych
firm z tej branży nie posiada poważniejszych składników majątku stanowiących
ich środki trwałe. Pozwala to przypuszczać, że przyjęty wskaźnik cena/wartość
księgowa jest bardziej atrakcyjny - niż w przypadku spółki bez takiego środka
trwałego. Tym bardziej że zbudowane centrum jest zamortyzowane w minimalnym
stopniu. (NIestety mój acrobat reader nie daje sobie rady ze wszystkimi
raportami tlx - i nie mogłem się wgłębić w niektóre pozycje z bilansu i
rachunku przepływów, w tym szczegóły amortyzacji)
Zresztą amortyzacja stanowi istotny element na który trzeba brać poprawkę przy
analizowaniu bieżących raportów finansowcych każdej spółki z tej branży.
Przyjete przez TLX sposoby amortyzacji generują wysokie koszty -
odzwierciedlone w sprawozdaniach finansowych - jednak często bez
odpowiadających im przepływów faktycznej gotówki. Nie należy więc panikować
widząc nagłe pogorszenie rentowności tuż po oddaniu do użytku nowej inwestycji
której główny składnik podlega przyspieszonej dwuletniej(?) amortyzacji.
Biorąc pod uwagę skalę inwestycji - szczególnie w 2005 roku - oraz wpływ
właśnie rozpoczętych amortyzacji na bieżący wynik finansowy - można się tam
dopatrywać (przypuszczać) dużej szansy na wywołanie przez kolejne raporty
finansowe korzystniejszego wrażenia - szczególnie po 2008 roku.
Zarząd zobowiązązywał się do zwiększenia udziału sprzedaży usług w strukturze
sprzedaży i wywiązuje się z obietnicy - mniejsze przychody ze sprzedaży
wynikaja ze zmniejszenia udziału sprzedaży towarów i materiałów - zaś
przychody netto ze sprzedaży produków pozostają na zbliżonym poziomie do
dobrego roku 2005. Poziom stosunku przychodów nad kosztami został więc
zwiększony o około 10%. ; należy tutaj uwzględnić że w specyfice firmy jako
firmy usługowej - jeden kontrakt zapewnia duże skoki tych wartości. Takim
kontraktem, mogącym mieć duży wpływ na pozytywny wymiar następnego raportu
kwartalnego może być na przykład umowa z inmobilia w wartrości ponad 10mln zł
- co przecież stanowi 50% rocznych przychodów ze sprzedaży. oraz 7mln z
kontraktu z men. Niestety zarząd nie kwapi się z podaniem do wiadomości czy w
tym przypadku chodzi o jedną umowę czy też są to dwa nie powiązane ze soba
zdarzenia . Ale nawet jeśli jedno to jego wpływ na rentownośc i ogólne wyniki
spółki i tak będzie bardzo wysoka ( nawet wzrost sprzedaży o 50%?) - i tu
właśnie potrzebne jest wyjaśnienie zarządu i jasna polityka informacyjna - tlx
robi to co większość spółek czyli informuje mało albo wcale. Pomijając raporty
nakazane przez prawo.
Szukając na rynku spółek małych i niedowartościowanych Talex spełnia kryteria
spółki która stoi przed dużą szansą na wzrosty. Rychłe wstąpienie Rosji do WTO
stwarza duże spółkom informatycznym z doświadczeniem we wdrażaniu nowoczesnych
usług. Rosnące koszty pracy i brak kadr informatycznych tworzą stały popyt na
outsourcing usług informatycznych a do tego zadania TLX wydaje się być
przygotowany , zaś jego zarząd właśnie w tym kierunku widzi swoją szansę.
pozdro Gorbi - by się nie sugerować nie czytałem wątków o talexie. To jest to
co ja zobaczyłem w tej firmie.
Ryzyka sa zbliżone dla firm z tej branży - nie widzę żadnego szczególnego dla tlx.
amigo.


Edytor zaawansowany
  • zawodowiec4 11.11.06, 19:06
    Z tego co wiem to nie ma amortyzacji dwuletniej. Coś tu nie gra.
    A to, że spółka jest przygotowana do czegoś nie znaczy, że będzie to robiła.
    Z jednym się zgadzam: ta spółka ma w dupie inwestorów. Nic o niej nie wiadomo.
    I chyba tak powinno zostać. Niech sobie Gorbi w to inwestuje - to coś dla niego
    bo wszystko mozna tu zinterpretować in plus jak nie ma żadnych danych (typowe
    zachowanie psychotyka).
  • elamigo1 11.11.06, 19:37
    Nie poświęciłem zbyt dużo czasu na ten talex - normalna analiza to minimum
    kilkadziesiąt godzin pracy, tu poświęciłem godzinkę; ale akurat ta amortyzjacja
    to jest bardzo istotna i częsty błąd przy pierwszej ocenie fundamentów spółki -
    ludzie patrzą na zysk na akcje a nie na przepływy finansowe:
    wkurza mnie tyko że nie mogłem porównać przepływów amortyzacyjnych z fimansowymi
    -= czyli nie do końca wiem jaki jest sposób rozliczenia i finansowania tych
    inwestycji , np czy sprzęt został wzięty w leasingu i jaką częśź środka trwałego
    stanowią budynki i budowle ec.
    Akurat ta amortyzjacja bardzo przykuła moja uwagę - bo mocno rzutuje na bieżący
    wynik a niekoniecznie na cash flow. Inną sprawą są przychody ze sprzedaży - ale
    to inny temay.
    tu masz wyciąg z informacji ustawowej podanej w załączniku talexa do ostatniego
    raportu
    "
    Środki trwałe oraz wartości niematerialne i prawne o wartości początkowej
    powyżej 3 500 zł umarzane są metodą liniową począwszy od miesiąca następującego
    po miesiącu oddania do użytkowania według następujących zasad:
     oprogramowanie komputerowe 2 lata
     koszty zakończonych prac rozwojowych- 3 lata
     wartość firmy- 5 lat
     pozostałe wartości niematerialne i prawne- 5 lat
     sprzęt komputerowy jako poddany szybkiemu postępowi technicznemu umarzany jest
    stawką podwyższoną współczynnikiem 2,0
    "
    koniec cytatu.
  • zawodowiec4 11.11.06, 20:38
    2 - letnia amortyzacja dotyczy oprogramowania a to jest w wartościach
    niematerialnych i prawnych. Tyle, że nie w Talexie bo u nich jest tam wartość
    firmy (amortyzowana dłużej, chyba w 5 lat).
    Główna część amortyzacji dotyczy, jak zwykle, majątku trwałego - w Talexie to
    głównie budynki.
    Za to w bilansie za I półrocze mają coś takiego jak środki trwałe w budowie
    (5,5 mln) - nie wiem co to jest.
    Pochrzaniona ta firma jest.
  • elamigo1 11.11.06, 21:04
    Zgadzam się z Tobą - ciężko się dokopać co tam się dzieje. Ja mam dodatkowy
    problem w postaci zabytkowego oprogramowania które nie rozumie niektórych
    niuansów nowych dokumentów - przez co stają się dla mnie nieczytelne lub mi
    obcina kawałek (dokładnie połowę w przypadku bilansu talexu) dokumentu...
    Nawet w ciemno - przez amortyzację (jakakolwiek by nie była) to tuż po
    uruchomieniu nowej inwestycji firma ma prawo wykazać zmiany w dynamice zysku
    netto. Nie mogę się dokopać do czegoś co się powinno znaleźć w wyjaśnieniach
    zarządu do raportu kwartalnego - skąd taka sprzedaż?
    Domyślam się że w ubiegłym roku wygrali jakiś przetarg na dostawę i stąd się im
    wziął taki udział sprzedaży towarów i taku rzut na wynik. Tyle że marżę na tej
    dostawie mieli minimalną - co wynika ze sprawozdań finasowcch . Tu rozumiem
    działania zarządu dążącego do zwiększenia marży operacyjnej. Po prostu na
    przetargach się robi duży obrót ale się mało zarabia. Jeśli wbudujesz w to opcję
    rzeczywistą z tytułu gwarancji na dostarczony sprzęt to się okazuje że taki
    przetarg to nie zawsze jest haj lajf.
    pozdr.
  • gorbibanki 12.11.06, 00:34
    To jest Data Center które teraz w końcu skończyli :)
  • gorbibanki 12.11.06, 00:50
    Nawet nie wiesz jak mi pomogłeś :) Nie dostrzegałem do tej pory najważniejszej
    rzeczy uzasadniającej wzrost zamówień z banków :) Ci bankowi informatycy
    rzeczywiście pouciekali na Zachód :) Zwłaszcza Ci z BZWBK gdzie właścicielem
    jest bank irlandzki a to przecież główny kierunek migracji naszych
    informatyków :)
    To,że zarząd milczy jest dla mnie mega korzyścią :) Tym większe będzie
    zaskoczenie gdy dostaną mega zlecenie (wysokomarżową usługę) :)
    I przyznaję się do przeocznia :) Jakoś tak beznamiętnie (brak doświadczenia)
    podchodziłem do amortyzacji :) Wgłębię się w to i obiecuję poprawę :)

    Jescze raz dzięki za wszystko :)
  • stamia 14.11.06, 09:04
    Gorbi,jeden z poważnych mankamentów Talexu to free float.
    Niskie obroty na pewno nie sprzyjaja zainteresowniu spólką .
    W tym kontekście ,co sądzisz o zapowiedzi Prezesa GPW uruchomiania pożyczek
    papierów wartościowych -krótka sprzedaż?
  • gorbibanki 14.11.06, 09:09
    Wszystko co będzie w stanie poprawić płynność Talexu będę popierał. Pojawi się
    trochę spekulantów ale dołujących kurs ale i tak najważniejsze jest zapewnienie
    płynności. Sytuacja w Talexie polepsza się z dnia na dzień więć takie pożyczki
    spowodowałyby w końcu wzrost kursu akcji.

    P.S. Ja mam 3 kredyty bankowe żeby móc na poważnie grać. Jak kupowałem Talex to
    płynność była niezła :)
  • makler2006 19.11.06, 14:58
    Talex to spółka godna uwagi i moim zdaniem niedowartościowana. Ma tylko 3mln
    akcji, nie tak jak wszystkie balony (np.Bioton 2,5mld akcji). Akcje już nie
    chcą od jakiegoś czasu spadać poniże 9 zł- może to jest to twrde dno. Wg. mnie
    przed tą spółką duże wzrosty, być może przeprowadzi emisję z pp- co na pewno
    wywinduje kurs. Jedynym minusem to bardzo mała płynność, ale tam gdzie małe
    zainterwsowanie często dzieje się coś ciekawego.
  • zawodowiec4 19.11.06, 15:29
    Spójrz w bilans tej spółki. Oni nie wiedzą co robić z kasą (mają 9,3 mln zł
    gotówki, poza tym , jak to zauważył Amigo, generują sporo gotówki z przepływów
    operacyjnych) więc po co im emisja.
    A tak w ogóle, ludzie, dajcie spokój z tymi pp. Co ma do rzeczy emisja z pp do
    wyceny spółki. Ostatnio obserwowane reakcje świadczą tylko o niedojrzałości
    obecnych graczy nie mających pojęcia o co chodzi - emisja ma prawo wywindowac
    kurs w górę tylko w przypadku gdy dana spółka wchodzi w jakiś super rentowny
    biznes. W innym przypadku sam fakt emisji powinien być neutralny lub nawet
    powodować spadek kursu (rozwodnienie akcjonariatu). Eh, szkoda gadać.
  • gorbibanki 20.11.06, 08:41
    Jeżeli wogóle coś uda mi się napisać to chciałbym się na jakiś czas (nie wiem
    jaki) pożegnać bo blokują mi w pracy forum.

    Wytrwajcie z Talexem a zostaniecie wynagrodzeni :)
  • gorbibanki 21.11.06, 11:28
    No to chyba Amigo dzięki Tobie udało mi się ściągnąc wielkie tuzy biznesu do
    Talexu :)
  • stamia 21.11.06, 11:50
    Nie podniecaj się Gorbi.
    przeanalizuj 2 transakcje i czas realizacji .
    1000 szt. i 500 szt. :)
    Zbliża sie koniec roku ,a zasada FIFO jest bezlitosna dla tych co kupowali
    drogo i trzymają.:)
  • gorbibanki 21.11.06, 13:56
    Ten kontrakt robiony jest pod konkretną firmę żeby się mogła pozbyć zapasów :)

    biznes.interia.pl/news?inf=819178
    Ciekawe kto ma takie znajomości w MON :)
  • stamia 22.11.06, 10:27
    Gorbi, nasz "pieszczoch" wspina sie z mozołem. Teraz juz tylko czekamy na
    zapłonowe wieści.:)

  • gorbibanki 22.11.06, 10:53
    Jeżeli szeroki rynek nie spadnie a Talex ogłosi coś ekstra to mamy strzał na 20
    zł :)
  • staryspekulant 22.11.06, 12:17
    oczywiscie ze tak.

    Ale to male piwo. Z scisle poufnych informacji ktorych zrodla nie moge zdradzic
    wiem ze juz niedlugo talex oglosi przejecie przez siebie wiekszosciowego pakietu microsoftu. A w kilka tygodni pozniej planowane jest juz nieco mniejsze przejecie firmy IBM.

    Z mojej analizy wynika jednoznacznie ze do konca roku 2008 talex przejmie 99.9% rynku informatycznego na świecie.
  • gorbibanki 22.11.06, 12:19
    Dzięki Stary :)
    Ale będę bogaty :)
  • stamia 22.11.06, 15:08
    Jakiś mądrala wyrzuca po 11.90 .Bardzo mu zalezy na utrzymaniu ceny.
  • gorbibanki 22.11.06, 15:28
    Jutro może być ciekawy dzień jeśli się okaże, że to VM WARE to coś dochodowego
    i z przyszłością. Aż tak się nie znam na informatyce. Może Ty coś bliżej wiesz
    na ten temat?
  • stamia 22.11.06, 16:05
    To jest oprogramowanie do budowy wirtualnych maszyn w innych systemach
    operacyjnych. Ma to kolosalne znaczenie dla bezpieczenstwa.Np.mozna surfowac po
    necie w 100% bezpiecznie.
    Czy Talex się tym zajmuje?
  • gorbibanki 22.11.06, 16:13
    No przecież został jedynym przedstawicielem tego czegoś na Polskę.


    www.talex.pl/uslugi/is/vmware
    No to na razie. Koniec pracy :)
  • stamia 24.11.06, 10:14
    Z Talexem przeżyjemy każde załamanie i czasy niepewności :)
  • gorbibanki 24.11.06, 10:20
    A jaki jest teraz kurs ??? Otworzyłem wczoraj swoją 1 krótką i boję się teraz
    spojrzeć na jakiekolwiek notowania :)
  • stamia 24.11.06, 10:34
    Nie ma handlu .Popyt na 11.60 .:)
    Jest dobrze ,a będzie jeszcze lepiej.
  • gorbibanki 24.11.06, 10:35
    No pewno :) To wczoraj to była podpucha :)
  • stamia 24.11.06, 10:40
    Jakby nie liczyć to na Boże Narodzenie mamy po 14 zł.
    Ty masz 14 i Ja mam 14 . :) :) :)
  • gorbibanki 24.11.06, 11:00
    Chyba po 14 zł na czysto na każdej akcji bo nie zrozumiałem dowcipu :)
  • stamia 24.11.06, 11:17
    No dobrze, nie będę taki okrutny :)
    A swoją drogą to mamy mocny popyt na poziomie 11.30-11.40 . -okolo 6-7 kilo.
    Badalem to na TKO .
    Podaż mocno się trzyma na dosc wysokich poziomach.
    Musi być dobry news ,nie ma bata.:)
  • gorbibanki 24.11.06, 11:19
    Sam przecież mówiłeś, że rokj zakończą z zyskiem netto 1,5 mln :)
    To oznacza 2,8 mln zysku netto w IV kwartale :)
    Jakiej lepszej informacji potrzeba :)
  • stamia 27.11.06, 14:11
    Trutka człowiekowi niemiła: TAL EX agenta zabiła .
  • gorbibanki 27.11.06, 14:14
    A czytałeś te posty co się ze mnie nabijali, że Talex no wiesz co ... :)
  • stamia 27.11.06, 14:21
    Powiem szczerze ,że tempo wzrostu ceny T. nie satysfakcjonuje mnie.
    Nie tego spodziewalem sie o tej porze kalendarza.
    Na tle rynku Talex zachowuje się źle. :(
  • gorbibanki 27.11.06, 14:22
    Zawsze mogę od Ciebie odkupić :) Tyle, że na moich warunkach :)
  • stamia 27.11.06, 14:24
    A znasz wynik przetargu z U.W. w Szczecinie? Ja znam.
  • gorbibanki 27.11.06, 14:27
    Nie patrzę na jakieś małe przetargi. Mnie nadal boli ten unieważniony przez MEN.
  • stefekmaly 27.11.06, 14:25
    Tempo czego ? Wzrostu ? O czym ty piszesz ?
  • stamia 27.11.06, 16:03
    Nie ma powodów obawiać się o Talex w czasie najbliższych tygodni.
    Jesli już coś ma się wydarzyć to same miłe rzeczy.
    Spekula się do waloru nie dobierze ,ograniczeniem jest słaba płynność i
    żelazny uchwyt lekko spanikowanych leszczy.W ich rekach jest znacząca
    część akcji w obrocie.Będą bronić kursu powstrzymując się od sprzedaży do
    samego końca.A to oznacza ,że możliwy jest jeden scenariusz ,a mianowicie
    zakup bezpieczeństwa, prewencyjny przez grubasów na przeczekanie.
    Tak więc będą dieńgi na prezenty :)
  • gorbibanki 27.11.06, 16:11
    Ale mnie nie musisz pocieszać :)
    Mam kontrakt na krótkie i czekam też żeby kupić Talex taniej :)
    Dla mnie w każdą stronę na Talexie jest dobrze :)
  • stamia 28.11.06, 12:30
    Wygląda na to ,że moje przwidywania sa b.prawdopodobne-myśliwi czyhają na
    tanie zakupy.:)
  • gorbibanki 28.11.06, 12:32
    Ludzie po prostu uwierzyli w moją nieomylność :) Skoro przeiwduję korekty na
    szerokim rynku to z Talexem też się nie moge mylić :)
  • rafio_1977 28.11.06, 12:44
    przestan juz -gadasz o spadkach juz pare tygodni i wreszcie Ci sie trafiło - w
    taki sposób to nawet slepy trafi a jak ostatnio rosło to byłes osrany ze ci sie
    stop na krótkiej odpali.
  • gorbibanki 28.11.06, 12:50
    No pewno,że się wystraszyłem bo powinno spadać a rano przecież rosło.

  • stamia 28.11.06, 13:08
    Gorbi ,powoli tracisz wiarygodność.Powód- brak konsekwencji.:)
  • stefekmaly 28.11.06, 13:13
    Jak mozna stracić coś czego się nigdy nie miało ?
  • gorbibanki 28.11.06, 13:40
    To było o kontraktach. Co ja poradzę, ze Rafio tu o tym ze mną dyskutuje.
    Jaki brak konsekwencji ??? Mam krótką i sporo gotówki więc się będę cieszył jak
    Talex będzie rósł jak gdy będzie spadał (dopóki będę miał gotówkę).
  • stamia 29.11.06, 15:14
    Wczoraj lewa i prawa strona prowadzila dziwną gre,znaki byly bardzo
    czytelne ,ale niezrozumiałe np.111 ;222;444 itd.
    Co zwykle znaczą lub zapowiadają takie harce ?
  • gorbibanki 29.11.06, 15:25
    To chyba tylko przypadek :)
    Tak naprawdę chodzi o Jeronimo Martins i apteki. Ale dla mnie to nic nowego. Ja
    już wszystko wiem od dawna. Zobaczymy jak się ludzie zesrają jak dojdą do tych
    samych wniosków jak ja.
  • stamia 30.11.06, 08:35
    Jesteś pewien ,że wszystko wykona TALEX?
  • gorbibanki 30.11.06, 08:52
    Nie nabijaj się. Mają tylko BZ WBK, ING, Millenium i Lukasa.
  • stamia 01.12.06, 10:28
    Gorbi, jak to przyjemnie patrzeć jak rośnie nieprawdaż?
    Jaki komfort ,poczucie bezpieczeństwa i możemy sobie pospekulować ile
    nasz "pieszczoch" osiagnie na koniec roku.
    Stawka : skrzynka dobrego browaru (symbolicznie)-wypijemy jak kupisz sobie mega
    apartament,a ja nowego S-mesia.
    15-16 to moja propozycja.:)

  • stamia 05.12.06, 16:00
    A dlaczego tylko silver?
  • gorbibanki 05.12.06, 16:05
    Bo trzeba przechodzić po kolei wszystkie etapy :)
    Wszystko idzie ku lepszemu :)
  • stamia 05.12.06, 16:20
    A tak poza tym,to Twój entuzjazm dla Talexu jakoś przygasł.Długa przerwa,
    aktywność w wyszukiwaniu njusów b. spóźniona.
    Może tak telefon do Prezia ? :)
  • gorbibanki 06.12.06, 08:19
    Próbowałem grać na kontrakty i trochę zaniedbałem Talex :) Kontrakty
    zabezpieczały mi Talex ale niestety juz ich nie ma :)
  • zawodowiec4 07.12.06, 09:36
    Widzisz Gorbi. Nie Talex a CSS zostaje przejęte. I to za cenę w sumie taką
    sobie - Krazue nie pupuje spółek po kosmicznych wycenach. Jak na pakiet
    kontrolny to cena jest niska (wskaźnik C/Z około 13 - 14). Nie oczekuj więc
    wysokich wycen za spółkę, która przy CSS jest niestety badziewem.
    Ja osobiście jestem zadowolony bo kupowałem CSS po 17 - 18 zł i właśnie
    sprzedałem po 30 zł. A wszystko w kilka miesięcy. I nie sądzę, że uzyskany cash
    zapakuję w Talex.
  • stamia 07.12.06, 10:25
    Nie musisz nikomu udowadniać,zwłaszcza Gorbiemu,że masz więcej doświadczenia w
    te klocki.
    A swoją droga to nie musisz kupować akcji Talexu ,bo je na pewno masz,i to
    niemało :)
  • gorbibanki 07.12.06, 10:47
    Zwłaszcza, że z nowymi placówkami BZWBK, ING, Millenium i Lukasa to nie są
    żarty.
    Oczywiście wiadomo, że nie wszystkie będą robić od podstaw ale dostać 4 takie
    zlecenia na rok 2007 to będzie to na co tak cierpliwie czekam. Niska baza 2006
    i pożądne zyski 2007. Czego więcej trzeba.
  • zawodowiec4 07.12.06, 10:51
    To twoje subiektywne zdanie Gorbi. Ci rozdający karty w tej branży myślą, jak
    widać, zupełnie inaczej.
  • zawodowiec4 07.12.06, 10:50
    Nie mam talexu. Sprzedałem. Ale jakby zaszedł troche niżej to pownownie kupię.
    Nie trzymam tej spółki tylko nią obracam. Na dłużej zainwestuję jak pęknie 13
    zł.
    I nie chcę nic udowadniać nikomu. Jedyne co chcę to pokazać, że ceny takich
    małych spółek informatycznych płacone przez inwestorów strategicznych wcale nie
    sa takie wysokie. Szaleństwo rynkowe nie ma żadnego odniesienia do wartości
    fundamentalnej spółki. Krauze to właśnie pokazał.
  • gorbibanki 08.12.06, 13:07
    Szkoda tylko, że byłem opluwany bo przewidziałem to wszystko pół roku wcześniej
    od innych.
  • citro1 08.12.06, 13:18
    Widze Gorbi,że Ty dalej skromny jesteś!!
    Szkoda tylko ,że ceny po 10zł nie przewidziałeś pół roku temu.Oj chłopie dużo
    pracy przed Tobą,nad samym sobą.

    p.s. może Ty wróżką zostań - to tak bez zgryżliwości
  • stefekmaly 08.12.06, 13:53
    I ostatnio spadki w Polsce też przewidział.
    I krach/bessę w USA tez przewidział.
    I recesję w USA też przewidział (tylko nie przewidział, że mu rynek w górę
    odjedzie).
    I skromny też jest.
    I mądry jest bardzo.
  • alinka102 08.12.06, 16:29
  • gorbibanki 08.12.06, 14:27
    Ja wiem, że to wygląda jakbym był strasznie zarozumiały ale tak naprawdę to
    strasznie odczuwam potrzebę sukcesu i moja pewność siebie pozwala mi przytłumić
    te wszystkie dotychczasowe porażki. Chyba lepiej, że sobie wmawiam,że jestem
    genialny i w końcu mi sie uda niż miałbym powiedzieć "znowu mi się nie udało" i
    pójść zrobić sobie jakąś poważną krzywdę.
  • mufafa 08.12.06, 13:59
    Nie przesadzaj gorbi są tacy co w tlx inwestują dłużej od ciebie ja już od
    kilku lat kupuje i sprzedaje a ponad rok tem wszedłem długoterminowo,choć
    ostatnio na stalka go zamieniłem całkowicie ale myśle za jakiś czas znowu
    wskoczyć.
    Swoją drogą ciekawe dlaczego nie wspominasz o ostatnim zawalonym przetargu
    przez talex nie sądze zebyś o nim nie wiedział.
  • gorbibanki 08.12.06, 14:22
    Mówisz o MF ??? Przecież przesunięto go aż do 16 grudnia.
  • mufafa 08.12.06, 14:43
    Nie z tego co ja wiem to jakis kontrakt na sprzęt dla bzwbk i to całkiem spory
  • stamia 08.12.06, 14:47
    To był przetarg U.W. w Szczecinie -parę baniek .Wygrała firma lokalna-to nie
    dziwne.
    Talex zawalił jakies sprawy z tłumaczeniem,może szukano pretekstu .
  • mufafa 08.12.06, 14:59
    To nic pewnego ale chyba o dostawe serwerów chodziło i to za 10 mln w sumie
    nie tak dużo ale jak by przypadło na 1q to poprawiło by znacząco wyniki
  • gorbibanki 08.12.06, 15:04
    Wiesz przecież, że BZWBK robi tylko przetargi na sprzęt którego nie dostarcza
    TALEX. Reszta przypada z urzędu TALEXowi bo wygrali przetarg na całościową
    obsługę BZWBK.
    Więc podsumowując był to pewnie przetarg na bankomaty a TALEX tego nie robi.
  • mufafa 08.12.06, 15:28
    całkliem mozliwe ze to własnie coś takiego było co talex miał dostać tylko
    pracownicy delikatnie mówiąc dali ciała coś w tym musi być bo skwasy w firmie
    i ostatnio pracownikom sie dostaje
  • gorbibanki 08.12.06, 15:49
    Sam sie przyznałeś,że chcesz ponownie wejść w TALEX. Na pewno chcesz to zrobić
    tanio więc wybacz ale jesteś mało wiarygodny. I nie chodzi wcale o to, że
    jestem do Ciebie uprzedzony tylko wygląda to na sianie przez Ciebie
    niepotrzebnego zamętu.
  • mufafa 08.12.06, 16:07
    na razie to ja dopiero co wyszełem z talexu i dopiero wejde jak zamkne
    stalexport a to raczej jeszcze nie w tym roku, a co do talexu to nie zamierzam
    siac zamętu nie zakładam wcale ze odkupie go taniej raczej licze sie z tym ze
    drozej ale i tak wyjde na tym lepiej niz bym trzymał go cały czas.
    Jeżeli uwązasz ze nie jestem wiarygodny to już twoja sprawa ja nie mówie ze
    wiem coś na 100% bonie mam takich info ale moze sobie sam sprawdzisz jakie
    talex ostatnio wypłacił premie jeżeli je wypłacił i jak z tym było do tej pory
  • stamia 11.12.06, 13:31
    Gramu ze sobą ,czy możę coś więcej ?
  • stamia 11.12.06, 13:44
    Gorbi! Są kupcy i biora niezłe pakiety.
  • gorbibanki 11.12.06, 13:46
    To módlmy się żeby do maja nie było krachu na szerokim rynku a po majowych
    wynikach TALEX już sobie sam będzie świetnie radził :)
    Cztery banki piechotą nie chodzą a zwłaszcza BZWBK :)
  • przykopa 09.12.06, 10:15
    Gorbi...
    -takie wyznanie - opinię znalazłem pod linkiem który podałeś .Nie powiem że
    taka jest moje zdanie .Ale opinia jest dosyć zaskakująca :

    ,,Talex jest wyzwaniem dla wysublimowanego zmysłu smakosza. Jest owocem
    roztrwonienia nieujarzmionych nadziei niesionych na grzbiecie "chciejstwa"
    niedoinformowanych. Jest przedmiotem pożądania o jaki wzbogaca się zasoby w
    swej niepewności o ich zawartość. Jest lokatą. Jest celem. Jest środkiem. Jest
    marzeniem i jednocześnie zagrożeniem w nieustannych wzmaganiach i pojedynkach
    ze wzbierającymi myślami o korelacji do wskaźników jemu podobnych i od niego
    się różniących. Tym właśnie jest Talex..."
  • gorbibanki 09.12.06, 11:17
    No ja właśnie przez ten tekst nie mogłem spać w nocy. Nie wiedziałem czy
    napisał go sarkasta czy człowiek który się uradował ???
  • mufafa 09.12.06, 12:33
    No nic dziwnego ze po takim tekście nie mogłeś zasnąć, sam sie zastanawiałem
    czy to nie twoje dzieło ale teraz chyba widze ze nie:).
    Swoja drogą ciekawe jak talex sie zachowa w poniedzialek, info raczej nie ma
    duzego znaczenia chyba ze ktoś zacznie gdybać w 2004 było prawie 13 mln 2005
    ponad 9 a teraz ponad 20 tylko że to na 5 latek trzeba rozłożyc bardziej mnie
    komentarz zaciekawił i co sie za nim kryje:).Pozostaje nam poczekac do
    poniedziałku i sie przekonamy
  • gorbibanki 09.12.06, 14:52
    Ta informacja ma drugie dno którego nie zauważyliście. Tylko czy ktoś ma dostęp
    do tej umowy z 1998 roku bo nie ma jej nawet na stronach TALEXu.
  • mufafa 11.12.06, 13:48
    Ja nie jestem pewnien czy jest to drugie dno a jezeli jest to czy ono nie jest
    czasami pułapką.Sam kontrakt to nic takiego to nie sa pieniadze które mogą w
    znaczny sposób wpłynąć na wyniki, pocieszającejest ze bank dalej chce korzystac
    z serwisu talexu skoro przewidują okres pięcioletni a co do zmiany wartosci to
    duzo by dała analiza aneksu z 2004 i 2005 sama umowa z 1998 chyba by nam nic
    nie powiedziala bo z tego co wiem to zasady serwisu sie bardzo zmieniły i
    trudno by było wyciagac jakies wnioski a juz o zmianach cen nie wspomne. Jezeli
    chodzi o wzrost wartości kontraktu to może on wynikać ze wzrostu stawek co
    jest prawdopodobne tylko nie wiem czy akurat na tyle zeby uzasadnić ten wzrost
    sieć banku tez jest coraz starsza więc tez mozna zakladac ze serwis bedzie
    coraz cześciej gościł. na wzrost tez moze miec wpływ objęcie serwisem nowej
    sieci bankomatów jaka tworzy bzwbk ale nie wiem czy ta umowa pierwotnie
    obejmuje jakiś serwis zwiazany z bankomatami bzwbk samych bankomatów talex nie
    stawia ale doprowadza do nich sieć i zajmuje sie innymi
    sprawami.Najkorzystniejszym wariantem by było to że wzrost ma zwiazek z tym ze
    talex bedzie robil nowe placówki dla bzwbk i w aneksie uwzględnili juz serwis
    dla nich pewnie to zakładasz i oby tak było ale nie sądze zeby tak sie
    spieszyli.Osobiście nasówa mi sie jeszcze jedna myśl pewnie zaraz uslysze ze
    skoro pozbyłem sie akcji a za jakiś czas planuje znowu wejsc w talex to jestem
    za dołowaniem spólki ale tez coś takiego mi przyszło na myśł może mało
    prawdopodobne ale.....nie wiem jak jest z tym serwisem czy to jest dochodowy
    interes dla spólki czy nie, jeżeli założymy ze serwis to jakas koniecznośći
    talex to robił bo musiał jeżeli chciał sieć i sprzę robic podobnie było kiedyś
    z siecia pieniadze były za sprzet ale nikt nie chciał sprzetu kopowac bez
    sieci i talex to robił z musu, jak by faktycznie tak było to zakładając że
    talex nie ma szans na nowe placówki dla banku będziesie starał wynegocjowac
    takie stawki aby wychodzić z tego serwisu na swoje.Jest to mało prawdopodobne
    ale jeżeli mamy gdybac nad drugim dnem to chyba tez trzeba coś akiego rozważyć
  • gorbibanki 11.12.06, 14:01
    Mam swoją teorią co do drugiego dna ale długo jej nie zdradzę. Nauczyłem się
    już żeby nie krzyczeć od razu o wszystkim.
    Jeżeli nie będzie krachu na polskiej giełdzie to Talex systematycznie do maja
    2007 będzie rósł. Później skala wystrzału będzie zależeć od wyników za I
    kwartał.
  • mufafa 11.12.06, 14:43
    Też podobnie mysłe tylko tymi wynikami sie martwie zeszły rok mieli sprzxet dla
    ing i millenium to głownie zostało rozliczone w 3q i 4 chyba tez dodatkowo 4q
    prace dla menu robili to dla abg nie na siebie ale tam chyba nieżle zakrecili z
    przychodami a w tym roku. Jeżeli nie trafią żadnego kontraktu na rozbudowe to
    ciężko moze być ale jeżeli cos dostaną to bedzie ciekawie.
    Martwi mnie jeszcze data center sam pomysł raczej ok ale nie wie czy dobrze
    zrealizowany.
  • gorbibanki 11.12.06, 15:02
    Ja już tak się nie podniecam, zwłaszcza jak wszystko na razie idzie zgodnie z
    planem. Powoli ale zgodnie z planem. Wybrałem TALEX także dlatego, że lubi
    zaskakiwać. W maju 2006 zaskoczył mnie brzydko więc teraz czas na rewanż :)
  • przykopa 09.12.06, 16:36
    - przecież to czysta poezja....
    Gdyby Stachura żył to powiedziałbym ze to on....
  • gorbibanki 09.12.06, 16:57
    To jakieś zboczenie jest. Albo nawet gorzej, pomieszanie zmysłów. Co jak co ale
    żeby TALEX był natchnieniem dla poetów ??? Przecież to sie nadaje do Telewizji.
    A jaką reklamę zrobi firmie :)
    No który z Was zna jakiegoś redaktora :)

    P.S. Uprzejmie proszę moderatorów portalu o poinformowanie swoich kolegów
    redakcyjnych o powyższym fenomenie i pilne nagłośnienie sprawy :)
  • alinka102 09.12.06, 21:13
    Gorbi, lepiej przyznaj się że to Ty...
    jesteś ojcem !
  • gorbibanki 09.12.06, 22:11
    Jeżeli ja jestem Ojcem to firma farmaceutyczna nie wypłaci się z
    odszokodowaniem za swoje wspaniałe tabletki antykoncepcyjne :)
  • alinka102 09.12.06, 22:19
    nic od nich nie wyciągniesz Gorbi
    wszyscy wiedzą że bierzesz tylko wiagrę
  • eisenhower1112 11.12.06, 17:07
    Ciekawy wzrost poparty interesujacym wolumenem,tylko sie nie wypuszczaj przed
    zaprzęg i nie sprzedawaj teraz ,mysle ze warto zaczekac.E11
  • stamia 11.12.06, 19:31
    Gorbi ,do kogo ten koleś Eisen... mówi o sprzedawaniu teraz ?:) :) :)
  • gorbibanki 12.12.06, 08:42
    Eisenhower to świetny analityk i pewno kupił TALEX bo widzi jaki ma potencjał
    wzrostu. Wie też że ja działam emocjonalnie i pewno boi się że puszczą mi nerwy
    i sprzedam :) Zapomniał tylko,że TALEX to dla mnie sprawa honoru :) Sprzedam w
    maju 2008 jak urośnie niebotycznie po informacjach o super dywidendzie za rok
    2007 :)
  • stefekmaly 12.12.06, 09:29
    "Honor" to już Gorbi straciłeś głosząc krach/duże spadki w USA.
    Z drugiej mańki daj sobie spokój z tą dziecinadą. Jaki honor człowieku ? Tu
    chodzi o kasę a nie honor czy dyshonor.
    Wyluzuj sie, przestań pierniczyć głupoty. Trzymaj Talex i może będzie O.K.

Popularne wątki

Nie pamiętasz hasła

lub ?

 

Nie masz jeszcze konta? Zarejestruj się

Nakarm Pajacyka